Det meget blev en øvelse i der havde mest at bruge, som var den mest konkurrencedygtige, og hvem der kunne overbyde alle andre på den allerførste dag i huset gik på markedet. For boligejere, var det en øvelse i hvis hus havde gjort de fleste penge i egenkapitalen, og hvad man skal gøre med alle disse rigdomme
Det var dengang, jeg så de forestående tegn på en spirende andet marked boble:.
Eufori , vilde spekulationer, grådighed og frygt (af mangler båden) midt i en vis sindssyge, der gør almindelige mennesker gøre nogle virkelig uforsigtig things.In midt i Great boligboble
Jeg vidste, hvad jeg var ser på var et andet marked boble, denne gang i fast ejendom. Men hvad jeg ikke vidste, og hvad selv mange finansielle eksperter aldrig gættet, var den brede vifte af "kreative finansieringsmuligheder" finansielle instrumenter, der ville dukke op sammen med subprime udlån.
jeg aldrig ville have forestillet mennesker at være i stand at købe et hjem uden en kredit check eller producere bevis for indkomst. Jeg aldrig ville af forestillet afdragsfrie lån eller giftige pantebreve, der ville blive emballeret, ompakket, og videresolgt til investorerne. Jeg ville aldrig have forestillet sig folk, der køber $ 600.000 hjem for kun $ 1500 pr måned. Noget var bare ikke rigtigt.
Og så kom de berygtede flippers, spekulanter og svindlere, der blev hurtigt den ikoniske symboler på grådighed og griskhed midt i den største boliger boom i amerikansk historie.
< p> Hvem har skylden for Boliger Crash?
Så hvem er skyld i poppende af de største fast ejendom boble i amerikansk historie? Långivere? Banker? Mæglere? Mæglere? Politikere? Investorer? Folk der har købt, men kunne ikke råd til en bolig?
Sandheden af sagen er, ingen én person skylden, fordi alle var at gøre penge ud af alle andre. Det er bare par for kurset i løbet af eufori af et marked boble.
Huse - Er det sikkert at investere